2023年12月29日，十四届全国人大常委会第七次会议修订通过《中华人民共和国公司法》，自2024年7月1日起施行。此次修法，对完善中国特色现代企业制度、优化营商环境具有重要意义，也给企业家的财富管理和风险防范带来全新挑战。在企业全面合规时代到来之际，如何筑起家企风险隔离的“防火墙”，成为每一位企业家必须面对的课题。
一、法律变革带来全新挑战
此次公司法修订内容广泛，其中与企业家财富安全密切相关的条款尤为值得关注。首先，“限期认缴制”要求有限责任公司股东必须在五年内缴足认缴出资额。这一变化将彻底改变过去“认而不缴”的操作空间，对高注册资本但实缴能力不足的企业形成压力。若公司不能清偿到期债务，债权人有权要求未届出资期限的股东提前缴纳出资，这使得“认缴制”不再是规避责任的挡箭牌。其次，新法强化了董事、监事、高级管理人员的责任，明确规定“公司的控股股东、实际控制人不担任公司董事但实际执行公司事务的”同样需要承担忠实义务和勤勉义务。这意味着即使不担任公司职务，只要实际控制企业运作，就要承担同等责任。特别是第192条创新性地引入了“影子董事”概念，填补了长期以来实际控制人责任认定的法律空白。最后，新增的“横向穿透”制度规定，股东利用其控制的两个以上公司逃避债务、损害债权人利益的，各公司应当对任一公司的债务承担连带责任。这将对关联企业间的不当资金往来形成有力约束。值得关注的是，新法还强化了关联交易的披露要求，要求控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员不得利用关联关系损害公司利益，否则应承担赔偿责任。
这些变化意味着企业家不能再将家庭与企业视为一个整体，必须重新审视家企关系，建立清晰的风险隔离机制。
二、家企混同：财富安全的最大隐患
现实中，许多企业家面临家庭与企业资产混同的风险。一些企业主认为“公司是我开的，公司账上的钱就是我的钱”，因而出现随意从对公账户转账到个人账户、用家人账户收取经营货款、将家庭消费通过企业报销等行为。这些看似便利的操作，在新公司法背景下将导致严重后果。当企业面临债务纠纷时，法院可能“揭开公司面纱”，认定企业法独立人格无效，使股东需对企业债务承担连带责任，企业经营风险将直接波及家庭财富。此外，税务风险也不容忽视。新公司法施行后，许多企业选择减资、转股或简易注销等方式规避风险，但这些操作往往伴随着复杂的税务问题。值得注意的是，在简易注销后，若税务局发现企业存在偷税漏税情况，即使企业已注销，股东仍可能被要求承担连带责任。金税四期的全面上线更加剧了这一风险。相比金税三期的“以票控税”，金税四期打通了银行、房管、社保、工商等多部门数据，对公私账户频繁互转、异常资金流动等行为进行精准监控，使家企资产混同的操作空间大幅收窄。税务部门通过大数据分析，能够精准识别个人账户与企业账户之间的异常资金往来，使以往隐蔽的家企混同行为无处遁形。
三、构筑家企隔离“防火墙”的有效途径
面对新法规和监管环境，企业家需要主动构建家企风险隔离机制，保护多年积累的财富安全。
树立法人人格独立理念是基础。公司作为独立法人，必须拥有独立财产和独立意志。企业家应避免五种典型混同行为：无偿使用公司资金不做财务记录；使用公司资金偿还个人债务；公司与个人账簿不分；个人收益与公司盈利不加区分；将公司财产记载于个人名下。同时，建立规范的财务制度，确保会计凭证完整，不同关联企业之间应尽量保持人员、住所、业务的独立性。建议企业定期聘请第三方审计机构进行财务审计，确保企业财务独立性。
重视税务合规管理是保障。企业家应严格遵守税收法规，主动与税务机关沟通，及时申报缴纳税款。特别需要“清零”不规范的税务操作，如利用税收洼地转移利润、用无关消费票据冲抵成本、改变收入性质避税等行为。建立健全税务管理制度，确保涉税资料真实可追溯，防范因税务问题导致的家企风险传导。对于历史遗留问题，建议寻求专业税务顾问帮助，通过自查自纠、主动补缴等方式降低风险。
巧妙设计大额保单架构是工具。人寿保险通过合理设计投保人、被保险人和受益人，可实现家企债务隔离。例如，可让债务风险较低的家庭成员（如父母或成年子女）作为投保人，企业家作为被保险人，子女作为受益人。这样，保单资产不属于企业家个人财产，身故保险金成为子女个人财产，一般不会用于偿还企业家生前债务。但需注意，投保时机很重要，负债后恶意投保可能被认定为非法转移财产。专家建议，在企业经营状况良好、个人信用记录正常时就应提前规划，而非等到风险显现时才匆忙布局。
善用家族信托是利器。家族信托的核心价值在于其法定的风险隔离功能。信托法明确规定信托财产独立于委托人、受托人、受益人的固有财产。特别是保险金信托2.0模式，将保险合同的受益人和投保人均变更为信托公司，续期保费提前放入信托，能有效隔离企业家个人风险。家族信托不仅能实现风险隔离，还可兼顾子女教育、价值观传承和公益慈善等功能。值得注意的是，设立信托应在债务发生前进行，且信托财产应为合法所得，避免被认定为逃避债务的工具。
探索类别股制度是新选择。新公司法首次明确允许设置类别股，为家族企业股权传承提供了新思路。通过设计特殊表决权、转让限制和收益分配机制，可在保持家族控制权的同时，实现股权有序传承。例如，在股权家族信托架构中，可让职业经理人持有特殊表决权的劣后股，既保障其管理权，又限制其随意转让股权，确保企业经营稳定和家族财富延续。这一制度创新为企业家提供了更为灵活的治理工具，但也需要专业法律意见指导实施。
企业全面合规的时代已经到来。对于企业家而言，构建家企风险隔离“防火墙”不是选择题，而是必答题。这需要专业视角和长远眼光，不能简单依靠个人经验和直觉判断。企业家应定期审视个人和企业的财富结构，评估潜在风险点，及早制定防范方案。
家企隔离不是对企业的不信任，而是对企业可持续发展的负责；不是对家庭的过度保护，而是对家人未来的郑重承诺。在新公司法背景下，唯有筑牢家企隔离的“防火墙”，才能让企业家的奋斗成果得到真正保护，让家族财富得以安全传承，让企业发展行稳致远。正如一位资深企业家所言：“企业是我创造的事业，家庭是我守护的港湾，两者之间需要一道坚固而透明的墙，让事业的风雨不侵扰家的安宁，也让家的温暖持续滋养事业的成长。”在法律日益完善的今天，这种智慧的选择，将成为企业家基业长青的关键保障。
（作者单位：中国农业银行股份有限公司安徽省分行）